股指期货行情演绎,主要原因在于,北向资金一直选择强势股做多,短期的走势已经导致股指期货大幅下跌,从而导致股指期货贴水回归。

近期,部分观点认为,当前的股指期货IC合约、IH合约在成本与流动性层面的双重压力下应该选择强势的IF合约。同时,由于目前中国经济仍处于稳增长阶段,宽松的货币政策仍有必要,利空出尽可能将对市场形成短期利空。因此,目前的股指期货整体下跌空间不大。

IC合约持仓数据显示,目前IH合约总持仓量达到了5023手,其中IC合约总持仓量达到了4601手,IC合约总持仓量达到了1233手。总持仓规模排名前三的品种分别是IC合约、IH合约,总持仓占比分别达到了42%、31%,三者持仓量的增幅都非常可观。

总持仓排名前三的品种分别是IH合约、IC合约,这三类持仓都是较为活跃的合约,IF合约持仓总量超过了2万手,IC合约总持仓量在16万手以上,在经历了6月份的大幅下跌后,总持仓在7月中旬之后开始有所抬头。

IC合约总持仓量最高的品种是IH合约,该合约总持仓量超过了1万手,其总持仓量在8月份之后持续攀升。9月份的总持仓量已经突破了三万手,成交量超过了2万手。

随着期指步入了换月的季节性交易区间,多头获利了结需求强烈,IC合约总持仓量也一路攀升,期指总持仓量也在8月份之后再次上升。本周三,IF和IH合约总持仓量分别上升到了9663手和341手。IC合约总持仓量上升幅度最大的是IF合约,本周三,IC合约总持仓量增加了265手,至39946手。从总持仓数据来看,三大期指主力合约持仓量分别增加了425手和1238手,显示主力资金在IC合约上布局多头。

从以上数据可以看出,主力合约的持仓呈现逐月上升的趋势,从绝对量上来看,IF和IH合约总持仓量呈现出小幅上升的局面。但是,从持仓量变化来看,IF、IH合约总持仓量持续增长,与前期相比并没有发生变化。在上涨趋势中,IF与IH合约呈现出上蹿下跳的现象,使得IC的持仓量也呈现出快速增长的局面。

从持仓量的变化来看,在下跌趋势中,IC主力合约总持仓量下降,但是在上涨趋势中,IF与IH合约总持仓量呈现出上升的局面。其中,IC总持仓量上升,但是在上涨趋势中,IC合约总持仓量上升。IF持仓量上升,但是IF与IH合约的总持仓量下降。其中,IF合约总持仓量下降,但是IH合约总持仓量上升。其中,IF合约总持仓量增加,但是IC合约总持仓量减少。IC合约总持仓量上升,但是IC合约总持仓量上升。其中,IC合约总持仓量增加,但是IF合约总持仓量增加。

从持仓量变化来看,IF和IH合约总持仓量的增加反映了主力资金在IF合约上布局多头